ポジション枚数と利益率

ある程度の期間、システムトレードをやっていると気づくことがあります。
 それは、テクニカル分析や統計的分析を駆使して作った売買判断より、ポジション枚数をどうするかの判断の方が、利益率には影響が大きいと言う事です。
 バックテストの結果どおりに運用して行くには、ポジション枚数をいつも同じにしなくてはなりません。ところが、せっかくよい成績を収めているモデルにもっと投資したくなるのは当然の心理だと思います。またバックテストの結果より運用成績が悪いモデルから資金を引き上げて、運用成績が良いモデルに資金を移す事もよくあることだと思います。

 バックテストの結果、過去数年間コンスタントに50%程度の成績を収めていたモデルが、
今年の前半、70%程度の利益率を収めていたとします。
 この場合、どうしてもこのモデルの投資額、つまりポジション枚数を増やしたくなるのですが、確率的な視点から見た場合、年間通して、50%の利益率に落ち着くには後半利益率が落ちる事になってしまいます。つまり後半は利益率30%程度に落ちる確率の方が高いことになってしまいます。
 ということは、バックテストの結果が良くて、今年の前半あまり成績がよくないモデルに投資した方が効率は良いということになってしまうのですが、心理的にはそれは非常に難しい事です。
 また、相場の特性が変化していて、モデル自体が時代遅れになって、今年の前半の成績が悪い場合は、後半も当然成績は悪くなったしまいます。そんな事を考えると余計に成績の悪いモデルになど投資できなくなってしまいます。

 この問題に対する特効薬は私自身持っていません。できるだけ、ポジション枚数の変化を小さく抑えているだけです。
 利益曲線とポートフォリオ、ポジション枚数の相関関係を詳しく調べる必要があるようです。

8年間で30万円を2800万円に増やした 3つの実例を期間限定で公開中!」

slide1 わずか数日から数週間で数十万~数百万を稼ぐことができるイベント投資法。夕凪氏の考え方、具体的な事例を動画で公開しています。

【10月12日(木) 18:00 第1回動画公開スタート】
「30万円を2800万円まで増やした事例を公開」
1回目の映像ではイベント投資という投資手法を実践して、30万円の資金を 2800万円にまで増やした夕凪氏がどのようにして、成功をしたのか秘訣をお伝 えいたします。また、夕凪氏がメインで使っているイベント投資法の中から1つ の投資手法を具体的に事例を公開してご紹介します。

【10月16日(月) 18:00 第2回動画公開スタート】
「たった1日で30万円稼いでしまった投資法」
2回目の映像では前回の映像でご紹介したイベント投資法の中から夕凪氏が メインで使っている2つ目の投資法をお伝えいたします。この投資法は「●●● ●」というイベントに注目し、●●●●による株価の変化を利益のポイントにし ています。映像では●●●●の構造から利益をあげるためのノウハウ、そして、 夕凪氏の実例を公開してご紹介します。

【10月19日(木) 18:00 第3回動画公開スタート】
「10営業日で150万もの利益を叩きだしたイベント」
3回目の映像では夕凪氏がメインで使っているイベント投資法の中から3つ目の 投資法をお伝えいたします。この投資法は日経平均やTOPIXという株価指数の イベント「●●●●●●●●」に注目し、イベントが発生したタイミングを 収益機会にしていきます。 動画では夕凪氏が10営業日で150万もの利益を叩き出した実例を公開します。

動画を視聴できる期間は限られていますので、下記のフォームから登録して今すぐご覧ください。

今すぐ参加する